Sijoittaminen Sloveniassa: kattava opas vuodelle 2026

Päivitetty viimeksi: 3. syyskuuta 2026

Slovenia yhdistää laajan pääsyn EU:n markkinoille omistusaikaan perustuvaan luovutusvoittoverotukseen. Maaliskuusta 2026 alkaen käytössä on myös uusi henkilökohtainen sijoitustili, individualni naložbeni račun, josta käytetään lyhennettä INR tai IIA.

Näitä kahta järjestelmää ei pidä sekoittaa toisiinsa. Tavallisella veronalaisella tilillä luovutusvoittoverokanta laskee omistusajan pidentyessä ja saavuttaa 0 %:n tason 15 vuoden jälkeen. Ehdot täyttävällä INR-tilillä verotus lykkääntyy yleensä varojen nostamiseen, ja veronalaiseen tuottoon sovelletaan tavallisesti 15 prosentin verokantaa. Ensimmäinen ehdot täyttävä nosto vähintään 15 vuoden jälkeen voi kuitenkin olla verovapaa.

Tämä opas on tarkoitettu ensisijaisesti yksityishenkilöille, jotka asuvat verotuksellisesti Sloveniassa ja sijoittavat elinkeinotoiminnan ulkopuolella. Ammattimaiseen kaupankäyntiin, henkilöstöosakkeisiin, johdannaisiin, kryptovaroihin, listaamattomiin yhtiöihin, trusteihin ja henkilöihin, joiden asuinpaikkaan liittyy rajat ylittäviä kysymyksiä, voi soveltua erilaisia sääntöjä.

Slovenian sijoitusympäristö

Ljubljanan pörssi on Slovenian tärkein arvopaperimarkkina ja osa Zagrebin pörssikonsernia. Kotimaiset pörssimarkkinat ovat suhteellisen pienet, joten Sloveniassa asuvat käyttävät usein paikallisia välittäjiä ja kansainvälisiä välityspalveluja sijoittaakseen Euroopan ja maailman osakkeisiin ja ETF-rahastoihin.

Sijoittajien saatavilla on tavallisesti seuraavia sijoituskohteita ja tuotteita:

• slovenialaiset osakkeet ja joukkolainat;
• eurooppalaiset ja kansainväliset osakkeet;
• UCITS-ETF-rahastot;
• sijoitusrahastot ja muut rahastomuotoiset sijoitukset;
• valtionlainat ja yrityslainat;
• eläke-, vakuutus- ja omaisuudenhoitotuotteet;
• lakisääteinen INR-tili järjestelmään osallistuvilta palveluntarjoajilta; sekä
• vivutetut valuuttakaupan tuotteet ja hinnanerosopimukset eli CFD:t silloin, kun niitä saa tarjota.

Arvopaperimarkkinavirasto ATVP valvoo Slovenian arvopaperimarkkinoita, sijoituspalveluyrityksiä ja toimivaltaansa kuuluvaa yhteissijoitustoimintaa. Pankkeja valvoo Slovenian keskuspankki Banka Slovenije. Slovenian lainsäädännön rinnalla sovelletaan EU:n sääntelyä, kuten MiFID II-, UCITS- ja PRIIPs-sääntöjä.

Laske sijoitustesi verot

Arvioi suunnitellun luovutuksen veroseuraamuksia Finorumin Slovenian luovutusvoittoverolaskurilla.

Tulos on suunnittelua tukeva arvio. Todellinen verovelvollisuus riippuu hankintaeristä, vähennyskelpoisista kuluista, omistusajoista, FIFO-periaatteesta, asuinpaikasta, yhtiötapahtumista ja siitä, onko sijoitus voimassa olevalla INR-tilillä.

Sloveniassa asuvien käytettävissä olevat välittäjät

Sloveniassa asuvat voivat valita kansainvälisten verkkovälittäjien, kotimaisten sijoituspalveluyritysten, pankkien alustojen ja vivutettujen tuotteiden tarjoajien välillä. Pelkkä saatavuus ei riitä: tarkista oikeushenkilö, säilytysjärjestelyt, ajantasaiset maksut ja Slovenian verotusta varten saatavat asiakirjat.

Kansainväliset sijoitusvälittäjät

Välittäjä	Yleinen saatavuus	Osakkeet	ETF-rahastot	Sijoittaminen murto-osiin	Keskeinen tarkistettava asia
Interactive Brokers	Kyllä	Kyllä	Kyllä	Kelpoisuusehdot täyttävät arvopaperit	Slovenian verotiedot ja yhtiötapahtumat
Trading 212	Kyllä	Kyllä	Kyllä	Kyllä	Invest-tilin ja CFD-tilin ero
XTB	Yleensä saatavilla	Kyllä	Kyllä	Murto-osiin liittyviä oikeuksia saatavilla	Varsinainen arvopaperi, murto-osaan liittyvä oikeus vai CFD
eToro	Kyllä	Tuotekohtaista	Tuotekohtaista	Kyllä	Omistusoikeus vai CFD-positio
Saxo	Yleensä saatavilla	Kyllä	Kyllä	Rajoitetusti tai tuotekohtaisesti	Säilytys ja vähimmäisvälityspalkkiot
Swissquote	Yleensä saatavilla	Kyllä	Kyllä	Rajoitetusti	Yhtiö ja kokonaiskulut
Freedom24	Yleensä saatavilla	Kyllä	Kyllä	Rajoitetusti	Nykyinen yhtiö, hinnasto ja veroraportit
Trade Republic	Yleensä saatavilla	Kyllä	Kyllä	Kyllä	Sloveniassa asuvien nykyinen mahdollisuus avata asiakkuus ja veroraportit
DEGIRO	Tarkista, hyväksytäänkö uusia asiakkaita tällä hetkellä	Jos palvelu on saatavilla	Jos palvelu on saatavilla	Yleensä ei	Hyväksytäänkö Sloveniassa asuvien uusia tilejä

Interactive Brokers tarjoaa pääsyn laajaan valikoimaan kansainvälisiä pörssejä, osakkeita, ETF-rahastoja, joukkolainoja, optioita ja muita instrumentteja. Slovenialaisten sijoittajien on syytä varautua laatimaan itse Slovenian verohallintoa FURS:ia varten tarvittavat laskelmat tapahtumatietojen perusteella.

Trading 212 tarjoaa osakkeita ja ETF-rahastoja Invest-tilinsä kautta sekä mahdollisuuden sijoittaa tuettujen instrumenttien murto-osiin. Sen erillinen CFD-tili tarjoaa vivutettuja johdannaisia omistusoikeuden sijaan.

XTB tarjoaa suoraan omistettavia osakkeita ja ETF-osuuksia CFD-tuotteiden rinnalla. Alustan murto-osiin sijoittamisen palvelu voi tarkoittaa taloudellista oikeutta murto-osaan siihen asti, kunnes osuuksia on kertynyt kokonaisen arvopaperin verran. Tällä erolla voi olla merkitystä siirrettävyyden ja oikeudellisen luokittelun kannalta.

eToro voi tarjota joissakin tilanteissa varsinaisia arvopapereita ja toisissa CFD-tuotteita. Tuotteen luonne voi riippua vivutuksesta, kaupan suunnasta, instrumentista ja palvelua tarjoavasta yhtiöstä, joten toimeksiantovahvistus on syytä tarkistaa.

Saxo ja Swissquote tarjoavat laajan pääsyn useille markkinoille. Niiden säilytys- ja pörssimaksuja, vähimmäisvälityspalkkioita ja valuutanvaihtokuluja kannattaa verrata sovelluspohjaisten välittäjien kuluihin.

Freedom24 palvelee Euroopassa asuvia EU:ssa toimivan sijoituspalveluyrityksen kautta. Varmista yhtiö, Sloveniassa asuvien nykyinen mahdollisuus avata asiakkuus, säilytysrakenne ja koko hinnasto.

Trade Republic markkinoi sovelluspohjaista sijoittamista osakkeisiin, ETF-rahastoihin ja joukkolainoihin sekä säästösuunnitelmia useilla EU-markkinoilla, myös Sloveniaan suunnatuissa palveluissa. Sijoittajan kannattaa varmistaa ajantasainen tilinavausmahdollisuus. Raporttien ei pidä olettaa olevan mukautettu Slovenian FIFO-sääntöihin ja FURS-ilmoittamiseen.

DEGIROn tilinavausmahdollisuudet eivät ole olleet yhtäläiset kaikissa pienemmissä EU-maissa. Saatavuus Sloveniassa on syytä katsoa vahvistamattomaksi, kunnes Slovenia näkyy nykyisessä rekisteröitymismenettelyssä ja oikeudellisissa maatiedoissa.

Palveluntarjoajan oikeushenkilön voi tarkistaa ATVP:n rekistereistä tai asiakassopimuksessa mainitulta kotivaltion valvontaviranomaiselta.

Slovenialaiset sijoitusalustat

Palveluntarjoaja	Tyyppi	Tyypilliset vahvuudet	Keskeinen tarkistettava asia
ILIRIKA	Slovenialainen sijoituspalveluyritys	Välityspalvelut Ljubljanan ja kansainvälisille markkinoille	Markkinakohtaiset välityspalkkiot ja säilytys
NLB:n välityspalvelut	Pankin sijoitusalusta	Kotimaiset arvopaperit ja yhteys pankkipalveluihin	Kansainvälinen markkinavalikoima ja hinnasto
OTP bankan sijoituspalvelut	Pankin sijoitusalusta	Pääsy arvopapereihin pankin palvelukanavien kautta	Nykyinen alusta ja saatavilla olevat pörssit
BKS Bankin välityspalvelut	Pankin välityspalvelu	Pääsy alueellisille ja kansainvälisille markkinoille	Säilytys- ja toimeksiantojen toteutusmaksut
Generali Investments Slovenia	Rahastoyhtiö	Hoidetut sijoitusrahastot	Rahastokulut ja lunastusten verokohtelu
Triglav Skladi	Rahastoyhtiö	Sloveniassa hoidetut sijoitusrahastot	Tuote- ja jatkuvat kulut

ILIRIKA on pitkään toiminut slovenialainen sijoituspalveluyritys, joka tarjoaa pääsyn kotimaisiin ja kansainvälisiin arvopapereihin. Sijoittajan kannattaa vertailla säilytys- ja pörssimaksuja sekä toimeksiantojen vähimmäismaksuja eri markkinoilla.

NLB, OTP banka ja BKS Bank tarjoavat sijoituspalveluja osana vakiintuneita pankkiasiakkuuksia. Niiden valikoimat voivat yhdistää suoria arvopaperisijoituksia, rahastoja ja neuvontapalveluja. Nämä on syytä erottaa toisistaan ennen kulujen vertailua.

Generali Investments Slovenia ja Triglav Skladi ovat rahastopalvelujen tarjoajia, eivät yleisiä edullisia toimeksiantojen toteuttamiseen keskittyviä välittäjiä. Merkintä-, hallinnointi- ja lunastuskuluihin sekä rahaston oikeudelliseen muotoon on syytä perehtyä.

Perinteisten pankkien välityspalvelut

Pankki tai palvelu	Yhteys pankkipalveluihin	Ljubljanan pörssi	Ulkomaiset markkinat	Keskeinen tarkistettava asia
NLB:n sijoitus- ja välityspalvelut	Kyllä	Kyllä, tuotekohtaisesti	Valikoidut markkinat	Välityskanava, säilytys ja vähimmäismaksut
OTP banka / Bank@Net-sijoituspalvelut	Kyllä	Kyllä, tuotekohtaisesti	Valikoidut markkinat	Verkkopalvelun nykyiset toiminnot
BKS Bankin välityspalvelut	Kyllä	Kyllä	Valikoidut kansainväliset markkinat	Säilytys- ja pörssihinnasto
UniCredit Banka Slovenijan sijoituspalvelut	Kyllä	Tuotekohtaista	Tuotekohtaista	Suora arvopaperinvälitys vai muiden tarjoamien tuotteiden jakelu
Intesa Sanpaolo Bankin sijoituspalvelut	Kyllä	Tuotekohtaista	Tuotekohtaista	Rahastojen, joukkolainojen ja arvopaperien saatavuus

Sijoittaminen perinteisen pankin kautta voi helpottaa rahansiirtoja, paikalliskielistä asiointia ja kotimaisten asiakirjojen saamista. Se ei automaattisesti tarkoita pienempiä kuluja tai laajempaa ETF-valikoimaa. Vertaile säilytysmaksuja, toimeksiantojen vähimmäispalkkioita, osinkoihin liittyviä maksuja ja valuutanvaihtoa.

CFD- ja valuuttavälittäjät

CFD- ja valuuttapalvelut muodostavat oman ryhmänsä, sillä asiakas omistaa yleensä vivutetun johdannaisen eikä kohteena olevaa osaketta tai ETF-osuutta.

Palveluntarjoaja	Yleinen saatavuus	Keskeinen tarkistettava asia
XTB	Yleensä saatavilla	CFD vai varsinainen arvopaperi
IG	Tarkista, hyväksytäänkö Sloveniassa asuvia uusia asiakkaita tällä hetkellä	Yhtiö ja tuotteiden saatavuus
CMC Markets	Tarkista, hyväksytäänkö Sloveniassa asuvia uusia asiakkaita tällä hetkellä	CFD-tuotteisiin painottuva palvelu ja yhtiö
Plus500	Tarkista, hyväksytäänkö Sloveniassa asuvia uusia asiakkaita tällä hetkellä	CFD-tuotteisiin painottuva palvelu
Pepperstone	Tarkista, hyväksytäänkö Sloveniassa asuvia uusia asiakkaita tällä hetkellä	Yhtiö ja oikeus tarjota palveluja rajat ylittävästi
AvaTrade	Yleensä saatavilla	Painopiste valuuttakaupassa ja CFD-tuotteissa
Admirals	Yleensä saatavilla; tarkista yhtiö	Tuotteet riippuvat yhtiöstä
FP Markets	Tarkista, hyväksytäänkö Sloveniassa asuvia uusia asiakkaita tällä hetkellä	Yhtiö ja oikeus tarjota palveluja rajat ylittävästi
Trading.com	Tarkista, hyväksytäänkö Sloveniassa asuvia uusia asiakkaita tällä hetkellä	Yhtiö ja saatavilla olevat vivutetut tuotteet
eToro	Yleensä saatavilla	Varsinainen kohde-etuus vai CFD

EU:n yksityisasiakkaiden CFD-kaupankäyntiä koskevat toimenpiteet edellyttävät vipurajoja, positioiden sulkemista vakuustason alittuessa, negatiivisen saldon suojaa ja vakioituja riskivaroituksia. Nämä toimenpiteet eivät poista nopeiden tappioiden mahdollisuutta.

CFD-riskivaroitus: CFD:t ovat monimutkaisia vivutettuja instrumentteja, eivätkä ne korvaa pitkäaikaisten sijoitusten omistamista.

ETF-sijoittaminen Sloveniassa

Mitä ETF-rahastoja on saatavilla?

Slovenialaiset sijoittajat voivat tavallisesti sijoittaa Irlantiin, Luxemburgiin ja muille ETA-alueen lainkäyttöalueille rekisteröityihin UCITS-ETF-rahastoihin kotimaisten ja kansainvälisten alustojen kautta.

Tavallisia vaihtoehtoja ovat:

• maailmanlaajuiset ja kehittyneiden markkinoiden osake-ETF:t;
• sijoitukset Yhdysvaltojen osakemarkkinoille UCITS-rakenteiden kautta;
• Euroopan ja kehittyvien markkinoiden ETF:t;
• valtionlainoihin ja yrityslainoihin sijoittavat ETF:t;
• rahamarkkinarahastot ja lyhyen duraation rahastot;
• toimiala-, faktori- ja vastuullisuusstrategiat; sekä
• kasvu- ja tuotto-osuudet.

ETF:n kotipaikka, listauspaikka ja kaupankäyntivaluutta ovat eri asioita. Irlantiin rekisteröity ETF, jonka osuuksilla käydään kauppaa euroissa, voi omistaa yhdysvaltalaisia osakkeita ja altistua Yhdysvaltain dollarin kurssivaihteluille.

Voivatko Sloveniassa asuvat ostaa Yhdysvaltoihin rekisteröityjä ETF-rahastoja?

Useimmat slovenialaiset yksityisasiakkaat eivät voi ostaa Yhdysvaltoihin rekisteröityjä ETF-rahastoja EU:ssa säännellyn välittäjän kautta, koska liikkeeseenlaskijat eivät yleensä laadi PRIIPs-avaintietoasiakirjaa, jota edellytetään ennen tuotteiden tarjoamista ETA-alueen yksityissijoittajille.

Sääntö ei estä sijoittamista Yhdysvaltojen markkinoille vaatimukset täyttävän UCITS-ETF:n kautta. Ammattimaisilla asiakkailla voi joissakin tapauksissa olla erilaiset käyttömahdollisuudet, mutta ammattimaiseksi luokittelu edellyttää sääntelyn mukaisten ehtojen täyttymistä ja merkitsee suppeampaa yksityisasiakkaan suojaa. Vaatimus sisältyy PRIIPs-asetukseen.

Esimerkkejä yleisesti saatavilla olevista UCITS-ETF-rahastoista

ETF	ISIN	Kohdeindeksi tai sijoituskohteet	Esimerkkiosuuden tuotonjakotapa
iShares Core MSCI World UCITS ETF	IE00B4L5Y983	MSCI World	Kasvuosuus
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF	IE00BK5BQT80	FTSE All-World	Kasvuosuus
iShares Core S&P 500 UCITS ETF	IE00B5BMR087	S&P 500	Kasvuosuus
Vanguard FTSE All-World UCITS ETF	IE00B3RBWM25	FTSE All-World	Tuotto-osuus
iShares Core MSCI Emerging Markets IMI UCITS ETF	IE00BKM4GZ66	Kehittyvät markkinat	Kasvuosuus

Nämä ovat rahastojen tunnistamista helpottavia esimerkkejä, eivät suosituksia. Varmista ISIN-tunnus, osuuslaji, avaintietoasiakirja, replikointitapa, tuotonjakopolitiikka, kulut ja pörssi ennen sijoittamista.

ETF-rahastojen verokohtelu tavallisella tilillä

Luovutusvoittojen verokannat

Sloveniassa verotuksellisesti asuvan yksityishenkilön yksityissijoituksiin kuuluvien osakkeiden ja sijoitusrahasto-osuuksien luovutusvoittoa verotetaan yleensä erillään tavanomaisista vuosituloista. Sovellettava verokanta riippuu täyttyneestä omistusajasta:

Täyttynyt omistusaika	Yleinen luovutusvoittoverokanta
Alle 5 vuotta	25 %
Vähintään 5 vuotta mutta alle 10 vuotta	20 %
Vähintään 10 vuotta mutta alle 15 vuotta	15 %
Vähintään 15 vuotta	0 %, verovapaa

Verovapaus alkaa, kun 15 vuotta on täyttynyt. Ilmaus ”yli 15 vuotta” voi tarpeettomasti antaa ymmärtää, että lakisääteisen määräajan täyttymisen lisäksi tarvittaisiin vielä yksi päivä tai vuosi.

Verokannan aleneminen koskee tavanomaisia ehdot täyttäviä luovutusvoittoja, ja se on erillinen INR-säännöistä. Ajantasaiset ilmoituslomakkeet ja viralliset ohjeet ovat saatavilla FURS:n ja eDavkin kautta.

FIFO ja hankintameno

Slovenia soveltaa samanlaisten arvopaperien tai rahasto-osuuksien luovutuksiin yleensä FIFO-periaatetta eli ensin hankitut katsotaan ensin myydyiksi. Vanhin hankintaerä käsitellään siis ensimmäisenä myytynä.

Veronalainen voitto muodostuu pääpiirteissään luovutusarvosta, josta vähennetään hankinta-arvo ja hyväksyttävät kulut. Slovenian säännöt käyttävät soveltuvissa laskelmissa kaavamaisia kuluvähennyksiä sen sijaan, että jokainen välittäjän veloittama maksu hyväksyttäisiin sellaisenaan. Yhtiötapahtumat, siirretyt salkut, sulautumiset ja kertyneet murto-osapositiot voivat monimutkaistaa laskentaa.

Kasvuosuuksiset ETF-rahastot

Kasvuosuuksinen ETF jättää tulot rahastoon ja sijoittaa ne uudelleen. Slovenia ei yleensä verota yksityishenkilöä vuosittain pelkästään siksi, että ETF:n nettoarvo on noussut tai tulot on sijoitettu uudelleen rahaston sisällä. Vero syntyy tavallisesti silloin, kun sijoittaja myy osuudet.

Tuottojen uudelleensijoittaminen ei tarkoita, ettei rahaston sisällä olisi peritty lähdeveroa. Se tarkoittaa, ettei sijoittaja saanut kyseisellä hetkellä käteisenä maksettua tuottoa.

Tuotto-osuuksiset ETF-rahastot ja osingot

Sloveniassa verotuksellisesti asuvan saamiin käteisosinkoihin ja vastaaviin tuotonjakoihin sovelletaan yleensä 25 prosentin veroa. Slovenialainen maksaja voi pidättää veron, kun taas ulkomaisesta osingosta sijoittajan on tavallisesti annettava ilmoitus itse.

Ulkomailla pidätetty vero voi oikeuttaa hyvitykseen Slovenian lain ja sovellettavan verosopimuksen rajoissa. Jos lähdevaltio pidättää veroa verosopimuksen mukaista verokantaa enemmän, ylimenevän osuuden palautusta voi joutua hakemaan kyseisestä valtiosta sen sijaan, että Slovenia hyvittäisi sen kokonaan.

Osinkovero ei alene sen perusteella, että osakkeita tai ETF-osuuksia on omistettu viisi, kymmenen tai viisitoista vuotta. Omistusaikaan perustuva asteikko koskee luovutusvoittoja, ei tavallista käteisenä maksettavaa tuotonjakoa.

Tappiot

Saman vuoden soveltuvista luovutuksista syntyneet luovutustappiot voidaan yleensä vähentää veronalaisista luovutusvoitoista lakisääteisten sääntöjen mukaisesti. Veronkierron torjuntaan liittyvät rajoitukset voivat kuitenkin estää tappion vähentämisen, jos olennaisesti samanlainen sijoitus hankitaan uudelleen säädetyn ajan kuluessa. Tätä kutsutaan yleisesti 30 päivän wash sale -rajoitukseksi eli tappiollista myyntiä ja takaisinostoa koskevaksi rajoitukseksi.

Käyttämättömät luovutustappiot eivät yleensä muodosta tavallisessa yksityissijoittajan salkussa rajoituksetta tuleville vuosille siirrettävää vähennystä, vaikka erityisiä poikkeuksia voi soveltua. Sijoittajan ei pidä olettaa, että tappioita voisi vähentää osingoista, palkasta tai koroista.

Ilmoitusmääräajat

Arvopaperien ja sijoitusrahasto-osuuksien luovutuksia koskeva vuotuinen ilmoitus on yleensä annettava seuraavan vuoden 28. helmikuuta mennessä. Sama määräaika koskee vuoden aikana saatujen ulkomaisten osinkojen ilmoitusta. Jos määräpäivä osuu vapaapäivälle, menettelysääntöjen mukainen määräpäivä voi siirtyä yleisten sääntöjen perusteella.

Suurempia tapahtumamääriä käsittelevien sijoittajien on käytettävä määrättyä sähköistä ilmoitusmenettelyä. Ulkomaiset välittäjät toimittavat yleensä raportteja, mutta eivät anna Slovenian veroilmoituksia tai laske FIFO-eriä sijoittajan muiden tilien osalta.

Henkilökohtainen sijoitustili INR eli IIA

Milloin INR tuli saataville?

Slovenian henkilökohtaisen sijoitustilin sääntely hyväksyttiin vuonna 2025, ja tilien avaaminen alkoi 5. maaliskuuta 2026. Järjestelmää sääntelee henkilökohtaisista sijoitustileistä annettu laki ZINR, ja osallistuvien palveluntarjoajien on täytettävä lakisääteiset ja valvonnalliset vaatimukset.

Tavallista välitystiliä ei voi vain nimetä uudelleen INR-tiliksi. Tili on avattava hyväksytyllä, järjestelmään osallistuvalla palveluntarjoajalla lakisääteisen sopimuksen mukaisesti.

Maksurajat

Tilille tehtäviä maksuja koskeva rakenne on seuraava:

Maksuluokka	Enimmäismäärä
Ensimmäinen kalenterivuosi	Enintään 20 000 euroa
Jokainen myöhempi kalenterivuosi, yleinen osuus	Enintään 5 000 euroa
Vuotuinen lisäosuus slovenialaisille instrumenteille	Enintään 5 000 euroa kotimaisia sijoituksia koskevien kelpoisuussääntöjen mukaisesti
Maksujen yhteenlaskettu enimmäismäärä elinaikana	150 000 euroa

Ylimääräinen 5 000 euroa ei ole yleinen lisäkiintiö, jonka voi sijoittaa mihin tahansa. Se on kohdistettava rahoitusvälineisiin, jotka täyttävät slovenialaista liikkeeseenlaskijaa koskevat lakisääteiset ehdot. Käyttämättömän vuotuisen maksukiintiön ei pidä olettaa siirtyvän tuleville vuosille, ellei laki nimenomaisesti salli sitä.

Sallitut sijoitukset

INR-tilillä voidaan pitää säädettyjä rahoitusvälineitä, kuten ehdot täyttäviä osakkeita, joukkolainoja, valtion velkainstrumentteja ja hyväksyttyjen sijoitusrahastojen tai ETF-rahastojen osuuksia. Sallittu tuotevalikoima on tavallisen välitystilin koko valikoimaa suppeampi. Palveluntarjoajan on määritettävä, mitä se voi tarjota ZINR-lain nojalla.

Verokohtelu

INR-tilin sisäinen kaupankäynti ja uudelleensijoittaminen eivät johda tavalliseen tapahtumakohtaiseen luovutusvoittojen ilmoittamiseen. Verotus lykkääntyy yleensä nostoon asti.

Veronalaisen noston yhteydessä palveluntarjoaja laskee yleensä tuoton nostetun määrän ja tilille tehtyjen maksujen suhteen perusteella ja pidättää 15 prosentin veron veronalaisesta tuotosta. Vero ei siis ole 15 % sijoittajan koko tilille maksamasta bruttopääomasta.

Ensimmäinen nosto voi olla verovapaa, jos se tehdään aikaisintaan 15 vuoden kuluttua INR-tilin avaamisesta ja muut lakisääteiset ehdot täyttyvät. Jos nosto on tehty aiemmin, sijoittajan ei pidä olettaa, että pelkkä odottaminen 15. vuoteen palauttaisi ensimmäisen noston erityisen verovapauden.

Lakisääteisen menettelyn mukaista siirtoa palveluntarjoajalta toiselle ei pitäisi käsitellä sijoittajalle tehtävänä rahannostona. Virallista siirtomenettelyä on noudatettava.

Yhden tilin sääntö ja pitkäaikainen luonne

INR on suunniteltu pitkäaikaiseksi tiliksi, ja yksityishenkilön avattavissa ja hallussa olevien tilien määrää on rajoitettu. Ennen INR-tilin sulkemista kannattaa varmistaa lakisääteiset yhden tilin ja elinaikaisen käyttöoikeuden säännöt. Tilin sulkeminen ja uuden avaamisen yrittäminen eivät välttämättä aloita verotuksen määräaikaa tai maksukiintiöitä alusta.

Tavallinen tili ja INR vertailussa

Ominaisuus	Tavallinen veronalainen tili	INR
Verotus kaupankäynnin aikana	Voitot ilmoitetaan luovutuksen yhteydessä	Verotus lykkääntyy yleensä tilin sisällä
Alkuvaiheen verokanta	25 % alle 5 vuotta omistettujen sijoitusten voitoista	Yleensä 15 % veronalaisesta tuotosta nostettaessa
Pitkäaikaisen sijoittamisen verovapaus	Voitto on verovapaa, kun kyseistä hankintaerää on omistettu vähintään 15 vuotta	Ensimmäinen ehdot täyttävä nosto vähintään 15 vuoden jälkeen voi olla verovapaa
Vuotuinen maksuraja	Verolainsäädäntö ei aseta rajaa	Lakisääteiset rajat
Tuotevalikoima	Välittäjän hyväksytty tuotevalikoima	ZINR-lain ja palveluntarjoajan rajoittama
Osinkojen käsittely	Yleensä 25 prosentin vero vastaanotettaessa	INR:n sisällä sovelletaan uudelleensijoittamisen ja myöhemmän noston sääntöjä
Ilmoittaminen	Sijoittaja antaa ilmoituksen tavallisesti itse	Palveluntarjoaja hoitaa tilin verotusmenettelyn

Tavallinen tili voi edelleen olla houkutteleva sijoituksille, joista kutakin aiotaan pitää vähintään 15 vuotta. INR puolestaan voi helpottaa uudelleensijoittamista ja vähentää salkun muutoksista aiheutuvia välittömiä veroseuraamuksia. Tuotevalikoima, kulut, palveluntarjoajien saatavuus ja nostosuunnitelmat ratkaisevat, kumpi sopii paremmin.

Sijoitustilin avaaminen

1. Valitse tavallisen tilin ja INR:n välillä

Lähde liikkeelle odotetusta omistusajasta, nostotarpeista, halutuista tuotteista ja saatavilla olevista INR-palveluntarjoajista. INR:n alempaa nostoon liittyvää verokantaa kannattaa verrata tavallisen tilin myöhemmin saavutettavaan 0 prosentin luovutusvoittoverokantaan.

2. Vertaile kokonaiskuluja

Tarkista toimeksiantopalkkiot, säilytysmaksut, pörssimaksut, valuutanvaihto, osinkoihin liittyvät maksut, rahastokulut sekä siirto- ja nostokulut. INR:n kohdalla vertaile myös palveluntarjoajan tili- ja salkkumaksuja.

3. Valmistele asiakirjat

Useimmat palveluntarjoajat pyytävät henkilöllisyystodistuksen, osoitetodistuksen, Slovenian veronumeron, ilmoitukset verotuksellisesta asuinpaikasta ja asiakkaan nimissä olevan pankkitilin. Myös tietoja varojen alkuperästä voidaan vaatia.

4. Suorita sääntelyn edellyttämät tarkistukset

EU:n rahanpesun torjuntaa koskevat säännöt edellyttävät henkilöllisyyden todentamista. MiFID-sääntelyn mukaisia soveltuvuus- tai asianmukaisuusarviointeja sovelletaan sen mukaan, sisältääkö palvelu neuvontaa, omaisuudenhoitoa vai pelkkää toimeksiantojen toteutusta.

5. Tarkista ensimmäinen toimeksianto

Tarkista ISIN-tunnus, markkinapaikka, valuutta, toimeksiantotyyppi, arvioidut kokonaiskulut ja se, onko positio varsinainen arvopaperi, murto-osa vai CFD. Säilytä vahvistukset FIFO-laskentaa ja omistusajan todentamista varten.

Kotimaiset ja ulkomaiset välittäjät

Kotimainen välittäjä voi tarjota sloveeninkielisiä asiakirjoja ja helpomman pääsyn Ljubljanan markkinoille. Verovelvollinen vastaa silti siitä, että kaikki veronalaiset liiketoimet ilmoitetaan.

Ulkomainen välittäjä ei yleensä:

• yhdistä FIFO-eriä sijoittajan muilta tileiltä;
• anna Slovenian luovutusvoitto- tai osinkoilmoituksia;
• laske Slovenian kaavamaisia kuluja täsmälleen FURS:n vaatimusten mukaisesti; eikä
• tiedä, onko verovelvollisella muita voittoja, tappioita tai merkityksellisiä yhtiötapahtumia.

Säilytä tapahtumavahvistukset, hankintatiedot, kulutiedot, osinkotositteet, selvitykset ulkomaisista veroista ja välittäjien välisten siirtojen tiedot. Sloveniassa asuvia verotetaan yleensä maailmanlaajuisista sijoitustuloista.

Laajempaa tietoa verotuksellisesta asuinpaikasta ja tuloverotuksesta saat Finorumin Slovenian vero-oppaasta.

Sääntely ja sijoittajansuoja

Tarkista oikeushenkilö

Tee haku ATVP:n rekistereistä ja lue asiakassopimus. ETA-yritys voi palvella Sloveniassa asuvia EU:n toimilupapassin nojalla ja kuulua kotivaltionsa korvausjärjestelmään Slovenian järjestelmän sijaan.

Sijoittajien korvaussuoja

Järjestelmään osallistuvan slovenialaisen sijoituspalveluyrityksen ehdot täyttävät asiakkaat voivat saada suojaa tilanteessa, jossa yritys ei pysty palauttamaan heille kuuluvia rahavaroja tai rahoitusvälineitä. Slovenian sijoittajien takuujärjestelmä tarjoaa yleensä enintään 22 000 euron suojan sijoittajaa kohden sovellettavan lain, poikkeusten ja palveluntarjoajan jäsenyyden mukaisesti.

Suoja ei kata markkinatappioita, heikkoa tuottoa eikä liikkeeseenlaskijan maksukyvyttömyyttä. Asianmukaisesti erillään pidetyt asiakasvarat pitäisi tavallisesti palauttaa asiakkaalle. Korvaus koskee korvauskelpoista vajausta. Tarkista aina välittäjän oikeudellisissa tiedoissa mainittu järjestelmä.

Talletussuoja

Ehdot täyttävät pankkitalletukset Sloveniassa on yleensä suojattu enintään 100 000 euroon asti tallettajaa ja pankkia kohden. Toisessa EU-jäsenvaltiossa kotipaikkaansa pitävien pankkien sivuliikkeet kuuluvat yleensä kotivaltion järjestelmään. Banka Slovenije selittää järjestelmän talletussuojaa koskevissa tiedoissaan.

Osakkeet ja ETF-rahastojen markkina-arvot eivät ole talletuksia. Välittäjällä olevia sijoittamattomia käteisvaroja voidaan säilyttää asiakasvaroina, pankkitalletuksena tai muun rakenteen kautta. Sovellettava suoja on siksi selvitettävä palveluntarjoajan antamista tiedoista.

Onko Slovenia hyvä asuinmaa sijoittajalle?

Slovenia tarjoaa edullisen verokohtelun pitkäaikaisille luovutusvoitoille sekä uuden tilin, joka on suunniteltu vähentämään uudelleensijoittamisen välittömiä veroseuraamuksia. Vastapainona tavalliset ulkomaisilla välittäjillä olevat tilit edellyttävät huomattavaa tietojen ylläpitoa, ja INR-tiliin liittyy maksu-, tuote- ja nostorajoituksia.

Mahdolliset edut

• luovutusvoittoverokanta laskee 0 prosenttiin vähintään 15 vuoden omistuksen jälkeen;
• uusi INR-tili tarjoaa verotuksen lykkääntymisen ja yleisen 15 prosentin verokannan nostettavaan tuottoon;
• mahdollinen verovapaus ensimmäiselle ehdot täyttävälle INR-nostolle 15 vuoden jälkeen;
• laaja pääsy kansainvälisiin osakkeisiin ja UCITS-ETF-rahastoihin;
• euromääräiset tilisiirrot ja kauppojen selvitys; sekä
• EU:n sääntelyn ja tiedonantovaatimusten tarjoama suoja.

Mahdolliset haitat

• 25 prosentin vero tavallisen tilin alle viisi vuotta omistettujen sijoitusten voitoista;
• 25 prosentin vero osingoista veroetutilin ulkopuolella;
• FIFO-laskenta ja ulkomaisten välittäjien tapahtumien yksityiskohtainen ilmoittaminen;
• INR:n maksurajat ja sallittujen tuotteiden rajoitukset;
• pienet kotimaiset pörssimarkkinat; sekä
• useimpia Yhdysvaltoihin rekisteröityjä ETF-rahastoja koskevat PRIIPs-rajoitukset.

Kenelle Slovenia voi sopia?

Slovenia voi sopia kärsivällisille osta ja pidä -sijoittajille, pitkäjänteisille UCITS-ETF-sijoittajille ja asukkaille, jotka voivat käyttää INR-tiliä ilman tarvetta ennenaikaisiin nostoihin. Salkkuaan usein tasapainottavat sijoittajat voivat arvostaa erityisesti INR:n sisäistä verotuksen lykkääntymistä.

Slovenia voi olla vähemmän käytännöllinen vaihtoehto lyhytaikaista kaupankäyntiä harjoittaville, täysin rajoituksetonta veroetutiliä tarvitseville tai sijoittajille, jotka eivät halua ylläpitää FIFO-laskentaa ja ulkomaisten osinkojen tietoja.

Hyödyllisiä Finorumin työkaluja ja oppaita

Sloveniaa käsittelevät oppaat

• Sijoittaminen Sloveniassa
• Slovenian vero-opas
• Keskipalkka Sloveniassa
• Elinkustannukset Sloveniassa

Slovenian laskurit

• Slovenian luovutusvoittoverolaskuri
• Slovenian nettopalkkalaskuri

Euroopan vertailu- ja kiinteistötyökalut

• EU:n elinkustannusvertailu
• Euroopan muuttokohteiden pisteytyslaskuri
• Vuokra-asuntosijoittamisen verolaskuri Euroopassa

Vastuuvapauslauseke

Tämä opas on tarkoitettu vain yleiseksi tiedoksi ja oppimisen tueksi. Se ei ole sijoitus-, vero-, oikeudellista tai taloudellista neuvontaa eikä suosittele mitään välittäjää tai rahoitusvälinettä. Slovenian verokohtelu riippuu asuinpaikasta, instrumentista, hankintaerästä, omistusajasta, tilirakenteesta ja henkilökohtaisista olosuhteista. INR-säännöt, saatavilla olevat palveluntarjoajat sekä välittäjien toiminnot ja maksut voivat muuttua. Varmista ajantasaiset tiedot palveluntarjoajalta, FURS:lta, ATVP:ltä ja Slovenian keskuspankilta sekä kysy tarvittaessa neuvoa pätevältä asiantuntijalta.

Sources & References

EU regulations & taxation

• European Commission / Taxation & Customs — PRIIPs-asetukseen

Additional educational resources

• A-tvp.si — Arvopaperimarkkinavirasto ATVP
• ATVP:n rekistereistä
• Bsi.si — Slovenian keskuspankki Banka Slovenije
• talletussuojaa koskevissa tiedoissaan
• Edavki.durs.si — FURS:n ja eDavkin kautta
• Ljse.si — Ljubljanan pörssi
• Pisrs.si — henkilökohtaisista sijoitustileistä annettu laki ZINR